在美国的CFO和CEO具有同等地位

    吴敬琏先生在一本书的序言中谈到，自2001年下半年华尔街爆发以安然、世通为代表的一系列财务虚假案以来，美国制定了《萨班斯———奥克斯利法案》，这是继20世纪30年代大萧条以来美国政府制定的范围最广、措施最为严厉的公司责任法律。该法的主要内容就是要求加强注册会计师的独立性、加大公司的财务报告责任、强化财务披露义务，而且要求所有在美上市的公司，其财务报表必须有CEO和CFO的共同签字，以提高公司财务体系的透明度。这意味着CFO与CEO有同等重要的责任和定位。

    我国的情况又如何呢？

    据第十三期上证联合研究计划(法制系列)课题报告，自我国恢复证券市场十几年来，在所有的证券违法违规行为中，信息披露违规所占比重最大。一些公司依靠包装上市，依靠虚假的财务报表增加所谓的利润，对证券市场造成的负面影响、对投资者合法权益构成的损害可以说是罄竹难书！

    但是，“近年来，我国在公司治理中注意力更多地集中在CEO和独立董事、控股股东等方面，对于CFO的作用几乎无人提起。”在8月12日由《首席财务官》杂志社主办的“现代公司治理结构下的CFO角色”高层论坛上，一位专家如此说。

    中国CFO的现实定位

    清华大学会计研究所副所长杜胜利教授说，2003年他对在国内各类公司中任职的1450多人进行了调查，结果表明，其中有70%的单位按照会计法的要求设置了总会计师这一职位，有30%的单位没有设。在称谓上，有67%的企业管我们财务最高负责人叫总会计师，有14%叫财务总监，这主要分布在民营企业、上市公司和部分集体企业中，其他的叫首席财务官、财务总裁，这样的企业占5%。在地位上，79%的总会计师是单位领导班子成员，进入董事会的有19%。在企业的排位上，总会计师排在总经理或者行政总裁之后，即二把手的占30%；排在总经理和业务总裁之后，即三把手的占30%；另有30%的人排在班子成员当中最后一位。另外，从任命上看，由董事会委派的26%，由单位行政负责人任命的占24%，由政府主管部门或者上级部门认定的大概占25%。

    他说，这些数字表明两点，其一，总会计师、财务总监或者说首席财务官在目前我国企业当中的称谓不一样，在企业治理结构当中、管理结构当中的地位和角色也不一样；第二，中国总会计师总体表现为缺位、空位、末位、错位。真正的CFO制度在决策层面上要进入董事会，在执行层面上他应当是财务总管，在财务问题上要统领，但现在我们很多企业的CFO不是这样的，他连董事会都进不了。

    再有一个问题，就是CFO对谁负责。“在执行公司战略的时候CFO要对CEO负责，在行使管理监督甚至财务监督的时候，他应当对股东会、对股民负责。所以，CFO的责任实际上应该有三种，即法律责任，经营责任和管理责任。”杜教授说。

CFO要向股民负责

    中央汇金公司副董事长、建银投资董事长汪建熙说，CFO虽是泊来品，但作为管理层重要组成部分，应该履行公司委托代理责任。现在上市公司治理不好的一个重要原因，就是没有处理好委托代理关系。所以，发挥好CFO的作用，对于公司治理结构的完善具有重要的作用。

    我国CFO目前的现状，根本不能适应上市公司财务信息披露应当真实、及时的要求。信息披露合法合规，是上市公司作为公众公司的本质要求，而要做到这一点，必须有人为此负责，迫切需要公司CEO与CFO一起承担起对公司财务报告真实负责的重任。

    杜胜利教授说，我国正在修订的公司法、证券法对于CFO的这一制度根本没有提及，有人提出来了，但也没有引起有关方面的重视。他说，按照现行的会计法，企业的财务负责人由企业总裁领导，向总裁负责。如果在上市公司中，公司CFO要向股民负责，不仅公司法、证券法等相关法律需要增加相应的条款，还应当修改会计法，赋予CFO应有的职权，使其职责与权利相匹配。

    中国铝业股份有限公司执行董事、副总裁兼CFO陈基华指出，“中国铝业”作为一个同时在美国和香港上市的公司，非常注重信息披露。他说，CFO承担着公司诚信的使命，投资者把CFO而不是董事会的秘书局看成公司的发言人。为此，CFO必须全面了解公司生产经营状况、生产各个环节的成本与支出，进行市场预算管理，为使投资者对公司的预期与实际情况基本吻合，必须进行真实的信息披露，为完成这一职责，CFO应当具有与此职责相适应的权利，甚至应有权利要求公司成立信息披露委员会，并亲任负责人，要求公司各部门必须保证自己所披露信息的真实、准确和完整。